Европейский Центробанк оставил без изменений все ключевые процентные ставки, как и ожидалось рынком. В последовавшем комментарии г-н Трише, глава ЕЦБ, был несколько оптимистичней, чем предполагалось рынком. Он указал на повышение прогноза роста ВВП еврозоны до 1,6% с 1,0% в 2010-м (во многом благодаря аномально сильным показателям Германии в 2Q10), а также указал, что ожидает роста потребительских цен до 1,7% с 1,6% в 2011-м и с 1,5% до 1,6% в 2010-м. В целом же он отметил, что тенденция кредитовая «соответствует прошлым циклам». На этом перечисление положительных моментов можно в речи главы ЕЦБ можно закончить. Кроме этого он отмечал, что понадобиться еще три раунда «тонкой настройки» (30 сентября, 11 ноября и 23 декабря) и что баланс рисков смещен в сторону понижения, а факторы, оказывающие поддержку экономике, являются «временными». Европейский Центробанк все еще  не отказывается от предоставления неограниченных по объемам кредитов банковскому сектору под фиксированную процентную ставку. А более быстрый, чем ожидалось, рост он предлагает использовать для снижения дефицитов.

Швейцария вновь сумела превзойти ожидания, причем по основному индикатору экономического развития – ВВП. Так официальное статистическое управление сообщило о приросте ВВП по итогам второго квартала на 0,9%. Причем данные за первый квартал были повышены с 0,4% до 1,0%. В итоге вместо ожидаемого роста в 0,8% кв/кв и 2,6% г/г, Швейцария получила прирост за год в  3,4%.

При этом по результатам PMI мы знаем о сохранении весьма существенных темпов роста производства и высоких уровнях индикатора потребительской активности. То есть Швейцария вновь обнадеживает сильными данными. При этом в первую очередь такая статистика оказывает влияние на валюту. Участники рынка усиливают покупки франка, так как понимают, что SNB вновь будет вынужден отступить еще на шаг назад позволяя франку еще прибавить в весе.

Цены на дома в Британии упали по итогам августа на 0,9%, сообщает Nationwide. Это стало вторым месяцем снижения цен. Ранее в июле дома подешевели еще на 0,5%. Годовая инфляция цен на дома замедлилась до 3,9% по сравнению с 6,6% месяцем ранее. В комментарии компании говорится, что негативная динамика напрямую связана с ростом предложения домов в начале лета. В те месяцы цены еще по инерции продолжали идти вверх, а сейчас покупатели имеют все больше возможности для выбора низких цен.

Опубликованные по США данные были трактованы рынками положительно. Падение числа первичных обращений за неделю снизилось до 472 тыс. (то, что предшествующие данные были повышены, осталось «незамеченным»). Количество повторных заявок на получение пособия вновь составляет 4 млн. 456 тысяч, но при этом переоценка к росту предшествующих данных создала видимость улучшения.

Упала производительность труда во втором квартале на 1,8%. Опять же хорошая новость: ожидалось, что упадут на 1,9%, — и вновь «забыли», что предыдущая оценка предполагала падение на 0,9%.

Рынок жилья. И вновь отличные новости: индекс незавершенных сделок о покупке вырос в июле сразу на 5,2%. Но, обратите внимание, он все еще остается ниже минимума января 2009-го и на 20,1% ниже уровней июля 2009-го.

Фондовые торги в США закрылись в четверг, 2 сентября 2010г., ростом ведущих индексов. Доклад Министерства труда США (US Department of Labor) не вызвал особого энтузиазма у инвесторов. Согласно данным ведомства, число первичных обращений за пособием по безработице за неделю, завершившуюся 28 августа 2010г., снизилось — что наблюдается уже третью неделю подряд — и составило 472 тыс. Однако статистические данные, опубликованные впоследствии, чрезвычайно воодушевили американских игроков. Так, Министерство торговли США (US Department of Commerce) отчиталось о росте объема промышленных заказов в стране в июле 2010г. на 0,1%, хотя аналитики ожидали, что показатель снизится на 0,3%. Кроме того, приятно удивил инвесторов отчет о производительности труда в США. По итогам II квартала 2010г. показатель снизился на 1,8%, тогда как должен был, если верить прогнозам аналитиков, упасть на 1,9%.

По этой причине в зеленой зоне торги завершились для компаний банковского сектора. Ростом на 0,6% закончили сессию котировки бумаг Bank of America. На 0,8% выше по итогам торгов оказались котировки Citigroup, акции J.P.Morgan Chase и Wells Fargo — на 1,1% и 1,8% соответственно.

Ажиотаж наблюдался в акциях всех трех участников сражения за право обладания американским разработчиком программного обеспечения 3Par. Так, накануне стало известно, что производитель компьютерной техники Hewlett-Packard (HP) согласился выплатить за 3Par 2,4 млрд долл. из расчета 33 долл. за акцию, то есть на 3 долл. за акцию больше, чем предлагал до этого. Однако, как стало известно из опубликованного накануне пресс-релиза 3Par, Dell также не спешит выбывать из борьбы — компания предложила 32 долл. за акцию 3Par, повысив планку на 5 долл. — с 27 долл./акция. Ценные бумаги предмета спора — американской 3Par — выросли на 2,5%, конкурентов — Dell и HP — на 2% и 0,6% соответственно.

Наиболее активные торги развернулись в акциях одной из крупнейших в США сетей быстрого питания Burger King Holdings, на протяжении последних недель ведущей переговоры с частными инвестфондами о возможности поглощения. Накануне покупатель наконец нашелся. Им стала бразильская инвестиционная компания 3G Capital, согласившаяся приобрести Burger King за 4 млрд долл. из расчета 24 долл. за акцию, то есть с премией 46%. По этой причине котировки акций компании стремительно росли, повысившись к закрытию сессии на 28,1%.

Решающее воздействие на котировки компаний энергетического сектора оказало происшествие минувшего вечера. Накануне в Мексиканском заливе, неподалеку от побережья штата Луизиана и в относительной близости от пресловутой аварийной платформы BP, взорвалась буровая платформа не столь крупной, но теперь не менее известной нефтяной компании Mariner Energy. На этом фоне цена на нефть выросла более чем на 1 долл. По этой же траектории последовала цена на акции нефтяных компаний. По итогам торговой сессии ценные бумаги ExxonMobil подорожали на 0,3%, ConocoPhilips — 0,7%, Сhevron — на 0,9%, нефтесервисных Schlumberger и Halliburton — на 2,3% и 1,4% соответственно.

Между тем в отрицательной зоне торговались акции американского ритейлера Abercrombie & Fitch Co (-3,9%). Инвесторов огорчил представленный отчет о продажах в августе текущего года, не оправдавший ни прогнозов аналитиков, ни ожиданий игроков.

По итогам торгов 2 сентября индекс Dow Jones вырос на 50,63 пунктов (+0,49%) — до 10320,1 пункта, S&P поднялся на 9,81 пункта (+0,91%) — до 1090,1 пункта, NASDAQ прибавил 23,17 пункта (+1,06%) и составил 2200,01 пункта.

Фондовые торги в Японии 3 сентября завершились ростом сводного индекса Nikkei на 0,57%, к чему его подтолкнули хорошие новости от американского правительства. Накануне в США было зафиксировано снижение количества первичных обращений за пособием по безработице, что наблюдается уже третью неделю подряд. Японских инвесторов обрадовал также отчет о производительности труда в Соединенных Штатах. По итогам II квартала 2010г. показатель снизился на 1,8%, тогда как, согласно пессимистичному прогнозу аналитиков, должен был уменьшиться на 1,9%. Однако вектор настрою японских игроков задала макроэкономическая статистика, опубликованная 2 сентября Министерством торговли США (US Department of Commerce). Ведомство отчиталось о росте объема промышленных заказов в стране в июле 2010г. на 0,1%, хотя аналитики ожидали, что показатель снизится на 0,3%. Вооруженные столь благоприятными данными инвесторы ощутили готовность рисковать и с охотой покупали акции.

На этом фоне по отношению к национальной японской валюте продолжили укрепляться доллар и иена. Инвесторы закономерно рассудили, что данный фактор поможет до определенной степени предотвратить угрозу для прибыли от экспорта ведущих японских компаний, располагающих крупными зарубежными рынками. По этой причине игроки проявили желание инвестировать в ценные бумаги автомобилестроительных компаний, в том числе крупнейшей компании данного сектора Toyota Motor Corp. (+2,1%) и ее конкурента — Nissan Motors (+2,5%).

В зеленой зоне торги завершились также для прочих представителей рынка, большая доля объема продаж которой также приходится на зарубежные рынки. Среди них оказался крупнейший в мире производитель фототехники Canon Inc., котировки акций которого подросли на 1,3%. Инвесторы проявили интерес к акциям японского производителя промышленных роботов Fanuc Ltd.: цена на них подскочила на 0,4%. С охотой они скупали также бумаги одного из ведущих в мире производителей электроники Sony (+2,4%), получающей до 70% прибыли на зарубежных рынках.

Новость о новом взрыве нефтяной платформы в Мексиканском заливе, на этот раз собственности компании Mariner Energy, подбросила более чем на 1 долл. цены на «черное золото», что ожидаемо положительно повлияло на котировки японских нефтяных компаний, таких как крупнейший в стране нефте- и газодобытчик Inpex Corp. (+2,5%) и ее конкурент Japan Petroleum Exploration Co. (+0,5%). На мировых сырьевых биржах отмечался также рост цен на металлы, в том числе на медь. На это незамедлительно отреагировали котировки Sumitomo Metal Mining Co., второго по величине в Японии предприятия по выплавке меди, повысившиеся на закрытии торгов на 3,2%.

По итогам торгов 3 сентября индекс Nikkei вырос на 51,29 пункта (+0,57%) — до 9114,13 пункта. Курс доллара к иене снизился на 0,4 иены по отношению к курсу предыдущего торгового дня и составил на закрытии торгов 84,18 иены/долл.

Сегодня в экономическом календаре:

07:15 CH Индекс потребительских цен - CPI

08:30 GBR Индекс деловой активности в секторе услуг - PMI Services

12:30 USA Уровень безработицы - Unemployment rate

12:30 USA Количество новых рабочих мест вне сельского хозяйства - Nonfarm payroll

14:00 USA Индекс деловой активности в секторе услуг - ISM Non-Manf. Composite

Материалы предоставлены аналитическим отделом компании Trade Club

Автор: Ulen

ulen@trade-club.org, Skype: uulenspiegel

Тематические новости

• Фондовый рынок Украины продолжает расти
• Курс покупки доллара сохранен без изменений — обзор наличных рынков
• Украину накроет волна инфляции
• Цены на продовольствие к концу 2010 года вырастут на 6-7%
• Валютных спекулянтов обяжут платить налоги
• Почему растут рынки
• Нефть корректируется вниз после полной информации о взрыве
• Официально: нового разлива нефти в Мексиканском заливе нет
• Украинские акции показывают неуверенный рост
• Инфляция в России по итогам 2010 года превысит 7% из-за засухи